500万家财目标

　　500万元不再只是出现在福利彩票特等奖单据上的天文数字！随着经济发展，薪金收入逐步提升，只要善于运用多元投资，500万元与我们的距离并不远。

　　《理财目标500万》栏目将围绕如何实现500万元财产梦的目标，根据您的家庭现状量身定做合理的理财规划，欢迎读者来信咨询。

　　　　文/表井楠

　　专家/招商银行广州分行王穗宏

　　今日主角

　　贝贝今年30岁，刚刚做了幸福的妈妈，一家三口住在天河区某价值180万元的89平方米住宅中。贝贝在一家投资银行当客户经理，年薪10万元；先生是国家公务员，年薪8万元，另有每年2万元的公积金。夫妻二人现在共有10万元银行存款，5万元开放式基金。请问如何投资可以事半功倍地快速实现500万元流动资产梦想？需要多少年实现？

　　理财目标

　　贝贝的家庭属于年轻工薪一族，虽然收入颇高，但未来路漫漫，进取投资之余理财稳定性不可偏废。

　　建议以QDII海外基金、指数基金、基金定投等新兴产品来“平衡”普通基金、股票等主力投资品种的风险，稳步获利，长线投资，有望22年实现500万元家庭投资梦想。

　　财务分析

　　1.贝贝的家庭资产中，固定资产比例过大，占到家庭总资产195万元的92%，因此必须在日后的理财中着重提高金融资产的比例，并严格做好相关投资规划；

　　2.按照广州市中产阶级三口之家平均10万元的年均开支，贝贝家庭每年将有10万元的资金结余，应通过定期定投的方式合理利用，以提高投资理财收益水平；

　　3.贝贝夫妻双方均有稳定的工作和固定房产，可预计的未来已没有大额的资金支出压力，因此在投资规划中，可以加大进取型资产的配置，坚持长期持有，以获得更高的投资收益；

　　4.目前金融资产中，银行存款10万元，占比超过六成，而基金等收益率较高的产品配置较低，整个投资组合偏保守，可适当提高。

　　理财建议

　　A股估值高配置部分QDII海外基金

　　建议将现有15万元金融资产重新配置，其中10万元配置股票基金等高风险高收益的产品，长期持有(10年以上)，又鉴于目前国内A股市场的估值水平偏高，建议配置部分QDII海外基金；剩余5万元用于购买新股申购理财产品。

　　(1)QDII海外基金建议通过银行渠道直接购买海外知名基金公司旗下的五星基金，而且所选的QDII基金的投资目标应该是香港、亚太或拉美等新兴市场。

　　(2)由于我国目前处于加息周期，因此不建议配置银行定存或国债等固定利率产品，现阶段可用新股申购产品替代，预计即使A股市场转淡，该产品的年收益率也有8%以上。但如果未来我国的利率水平能够上升到4%~5%(一年定存利率)，届时五年期国债的收益率将能够接近或超过8%，则可将此部分资金转为配置国债。

　　按照上述配置后，客户的金融资产及未来预期收益状况如下(单位：万元)：

　　假设：股票投资收益率为12%，基金投资收益率为9%，新股申购类产品(银行理财产品)的投资收益率为5%。

　　6：4配置指数基金和银行理财产品

　　贝贝的家庭每年将有10万元资金结余，建议分别定投指数基金和稳健型银行理财产品，比例为6∶4。对于指数基金最好能够坚持每月定期投资，而不要把钱存到年底再一次性投资，但银行理财产品可以到每年年底购买，一方面是由于银行理财产品的起点通常都在5万以上，另一方面是可以留出部分应急资金供家庭周转。

　　如果客户能够坚持每月定投指数基金，长期下来将有非常好的回报，具体估算如右表(单位：万元)：

　　从上表可以看出，客户20年共投入120万元本金进行指数基金的每月定投，24年后就能累积到超过500万元的金融资产。至于客户每年4万元定投银行理财产品的资金可以用于日后购车或旅游等花费上。不建议持续用于累积财富，毕竟财富最终的目的是要提高生活质量。

　　累积财富不应降低生活质量

　　综合上述两点，贝贝的家庭要累积500万元的金融资产约需要22年时间，如果希望进度能加快，最重要的就是通过不断发展事业，逐渐提高家庭收入，则随着每年资金结余的增加，再配合长期的基金定投，500万元的累积就能够显著缩短时间。

　　但是，财富累积不是最重要的，重要的是如何使财富让生活过得更好，如果因为合理地提高生活质量而推迟了500万元财富梦想的实现，笔者认为是非常值得的。